Микрофинансовые организации: современное положение на финансовом рынке

Богданова М.М.1, Косёнкова П.А.1
1 Финансовый университет при Правительстве Российской Федерации - Алтайский филиал

Статья в журнале

Экономика, предпринимательство и право (РИНЦ, ВАК)
опубликовать статью | оформить подписку

Том 13, Номер 5 (Май 2023)

Цитировать:
Богданова М.М., Косёнкова П.А. Микрофинансовые организации: современное положение на финансовом рынке // Экономика, предпринимательство и право. – 2023. – Том 13. – № 5. – С. 1703-1716. – doi: 10.18334/epp.13.5.117601.

Эта статья проиндексирована РИНЦ, см. https://elibrary.ru/item.asp?id=53965311

Аннотация:
В статье представлен обзор основных характеристик деятельности микрофинансовых организаций, их отличительные особенности по сравнению с кредитными организациями. Определены основные тенденции деятельности микрофинансовых организаций, проанализирована их позиция на рынке финансовых услуг, в контексте сложившейся конкурентной ситуации, выявлены проблемы формирования кредитной политики микрофинансовых организаций и намечены пути их решения. Микрофинансовые организации составляют значительную конкуренцию кредитным учреждениям в финансовой сфере. Несмотря на то, что перечень видов деятельности, доступных микрофинансовым организациям невелик, они занимают прочные позиции на рынке по предоставлению займов и микрозаймов как физическим, так и юридическим лицам. Ограничения, введенные нормативно-правовыми актами, позволили поднять уровень доверия к микрофинансовым организациям со стороны их потенциальных клиентов. Среди широкого перечня микрофинансовых организаций можно выбрать наиболее подходящий для каждой ситуации, однако следует проверять информацию о данной организации на сайте Банка России и внимательно изучить отзывы и условия договора. также нередко микрофинансовые организации можно спутать с кредитными маркетплейсами (сервисами подбора займов), которые не выдают кредиты, а предоставляют платную услугу подбора без гарантии получения займа. Материалы, представленные в статье, могут представлять интерес для широкого круга лиц, проводящих исследования рынка финансовых услуг.

Ключевые слова: микрофинансовая организация, микрокредитная компания, микрозайм, займ

JEL-классификация: G20, G21, G29



Введение

Заемные средства занимают прочное место среди современных финансовых инструментов. Практически каждый житель нашей страны имеет или в недавнем времени имел задолженность перед кредитными или другими финансовыми организациями. Актуальность рассматриваемой темы заключается в том, что помимо увеличения объемов кредитования, увеличивается и доля просроченных ссуд, снижается платежеспособность населения, следовательно, проблема управления своим кредитным портфелем приобретает все большую значимость. Управление кредитным портфелем любого физического или юридического лица заключается в анализе и своевременной оценке качества и эффективности (с точки зрения необходимости и платежеспособности) тех займов и кредитов, которые планируется использовать, позволяет спрогнозировать свою кредитную историю.

В свою очередь, деятельность финансовых организаций состоит из осуществления активных и пассивных операций. Пассивные направлены на привлечение денежных средств, а активные нацелены на размещение полученных средств с целью получения максимального дохода. Наибольший удельный вес в активных операциях занимают кредитные (то есть выдача кредитов и займов), поскольку именно они позволяют получать наибольший доход в рамках реализации кредитной политики. И для финансовой организации итогом осуществления кредитных операций также является формирование оптимального кредитного портфеля и грамотное управление им.

Проблемы деятельности микрофинансовых организаций отражены в научных и учебных трудах отечественных финансистов.

Большое внимание организации деятельности кредитных и некредитных организаций уделяли Казимагомедов А.А., Абдулсаламова А.А. [6; 7, с. 47-48]. Лаврушин О.И. в своих трудах подробно рассмотрел классификацию финансовых продуктов и услуг, современные проблемы кредитования [9, с. 56; 10, с. 89]. Глубокое изучение банковского сектора и мониторинга рейтингов финансовых организаций проводила Шаталова Е.П. [13, с. 13-19]. Из зарубежных специалистов необходимо отметить Синки Дж.-мл., который в своем труде раскрыл основные понятия и категории финансового менеджмента и принципы функционирования рынка финансовых услуг [11, с. 1001].

Роль микрофинансовых организаций (далее – МФО) в качестве кредиторов существенно возрастает, когда в реалиях кризиса, многим юридическим и физическим лицам необходимо решать проблему крайней нехватки финансовых средств. Качественная оценка кредитного риска в настоящих условиях становится более актуальной из-за роста числа случаев невозврата займов, причем в МФО процент невозврата гораздо выше, чем в банках.

Отсюда вытекает цель исследования - выявить основные тенденции деятельности микрофинансовых организаций, их позицию на рынке финансовых услуг, в контексте сложившейся конкурентной ситуации.

Проблема сохранения своих позиций в жестких условия конкуренции– это задача, с которой специалисты МФО сталкиваются ежедневно при осуществлении своей деятельности. В связи с этим обозначим научную новизну исследования как разработку мероприятий по укреплению позиций МФО на финансовом рынке, на основе анализа особенностей их деятельности. Научная гипотеза состоит в том. чтобы выявить объективные и субъективные факторы, которые оказывают наибольшее влияние на сохранение и укрепление позиций МФО на рынке финансовых услуг, в условиях сложившейся конкуренции.

Научное исследование

В последнее десятилетие деятельность МФО завоевывает финансовый рынок навязчивой рекламой и упрощенным порядком выдачи займов. Среди населения складывается мнение о МФО как о "быстрых деньгах" и "долговой яме", но так ли это на самом деле? Попробуем разобраться в особенностях функционирования МФО.

МФО имеют некоторые отличительные признаки:

- это коммерческие организации, которые могут оформить займ под проценты, что является основным их доходом;

- они специализируются на небольших займах (в пределах 1-2 среднемесячной зарплаты) и на короткий срок (от недели до 2 месяцев);

- проценты по займам в МФО в пересчете на годовую очень велики, обычно не менее 360% в год;

- эти займы доступнее банковских кредитов и проще в оформлении(требуется меньше документов для оформления, чаще всего достаточно паспорта);

- охотно занимаются тем, чем не занимаются банки России и работают с теми, кому банки отказали в кредитах: дают займы клиентам с плохой кредитной историей, безработным, предпринимателям в трудной ситуации и пр.

МФО в России и других странах распространились и работают во многом благодаря двум последним пунктам.

МФО и банковские учреждения имеют общую основу в основной деятельности, но существенно отличаются по некоторым важным характеристикам (таблица 1).

Таблица 1 - Сравнительная характеристика МФО и банков (составлено автором)

Аспекты работы
МФО
Банки
Вид ссудного продукта
Займы
Потребительские кредиты
Средняя величина ссуды
От 1 тыс. руб. до 100 тыс. руб. без залога, от 100 тыс. руб. под залог
От 5 тыс. руб. до 15 млн. руб.
Обычный срок погашения
От 3 дней до 1 года, крупные суммы – до 3 лет
От 1 месяца до 15 лет
Процентная ставка
1% в день
От 9% в год
Обычная форма возврата
По небольшим займам – вся сумма и проценты единовременно
Отдельными платежами в течение всего срока, чаще всего – раз в месяц
Срок рассмотрения заявки
Иногда – мгновенно, всегда до 1 суток
До 3 дней
Обычный срок выдачи денег
Мгновенно после одобрения
От 1 до 7 дней
Порядок рассмотрения заявки
При запросе небольших займов на короткий срок проверка проходит быстро, просители больших сумм проверяются тщательней, но тоже быстро, МФО предпочитают неформальную проверку и личные контакты
Заявки на малые суммы рассматриваются быстрее, крупные кредиты могут ждать одобрения несколько дней, неделю и больше, во всех случаях подход формализован, применяется кредитный скоринг, т.е. оценка заемщика по определенным параметрам «невзирая на лица»
Обычный набор документов от заемщика
Паспорт;
Заявление.
Заявление;
Паспорт;
Справки подтверждающие доход;
Документы по требованию банка.
Отношение к заемщикам с плохой кредитной историей
Обычно кредитная история не проверяется
Прошлые нарушения препятствуют выдаче нового кредита

Источник: Меры защиты финансового рынка. –URL: https://www.cbr.ru/microfinance/ (дата обращения 24.03.2023)

К разновидностям МФО относят микрокредитные компании (далее - МКК). Это МФО с меньшим уставным фондом, меньшими правами в области выдачи займов и менее жестким контролем (проверки по необходимости, меньший список контролируемых статей). Хотя в их названии присутствует термин «кредитные», МКК выдают не кредиты, а займы, как и все прочие МФО. Их отличие от МФО представлено в таблице 2.

Таблица 2 - Отличия МКК от МФО (составлено автором)

Аспекты работы
МКК
МФО
Минимально необходимая величина уставного фонда
4 млн. руб.
70 млн. руб.
Разрешенные способы привлечения денежных средств
Можно получать любые суммы от учредителей и других юридических лиц по договорам займа и от учредителей
Можно получать любые суммы от учредителей и по договорам займа у других юридических лиц, а также принимать до 1,5 млн. руб. от физических лиц в качестве вклада
Верхнее ограничение по сумме займа физическому лицу
500 тыс. руб.
1 млн. руб.
Разрешается ли выдавать займы иностранцам
Нет
Да
Разрешается или выпускать собственные облигации
Нет
Разрешается по особым правилам
Нормативы подлежащие обязательному контролю
Объем собственного капитала и ликвидность
Объем собственного капитала, ликвидность, риски для клиентов, самого МФО и связанных с ним лиц
Способ проверки личности клиента
Только собственными силами
Допускается поручать проверку другой организации
Ежегодный аудит
Не обязателен
Обязателен
Форма контроля со стороны Центробанка
Проверки проводятся при подозрении в нарушениях закона
Надзор постоянный
Снижение ставок для собственных инвесторов
Не допускается
Допускается
Разрешается ли производственная деятельность и торговля
Разрешается
Не разрешается
Источник: Меры защиты финансового рынка. –URL: https://www.cbr.ru/microfinance/ (дата обращения 24.03.2023)

Отсутствие четко проработанной нормативной базы деятельности МФО позволило данным организациям свободно назначать процентные ставки, меру ответственности должника и прочие условия, что послужило поводом для злоупотреблений и уронило доверие граждан к МФО.

С начала 2000-х годов было принято несколько законодательных и разъяснительных документов, которые теперь регламентируют контроль всех сфер деятельности МФО со стороны государства. В их числе 5 законов федерального уровня:

− Федеральный закон "О противодействии легализации (отмыванию) доходов, полученных преступным путем, и финансированию терроризма" от 07.08.2001 № 115-ФЗ; данный закон регулирует отношения юридических и физических лиц, которые осуществляют операции с денежными средствами, в части предупреждения легализации доходов, полученных преступным путем; основу закона составляют меры. направленные на противодействие легализации незаконных доходов. в том числе в банковской и финансовой сферах [1];

− Федеральный закон "О микрофинансовой деятельности и микрофинансовых организациях" от 02.07.2010 № 151-ФЗустанавливает правовые основы осуществления микрофинансовой деятельности, определяет порядок регулирования деятельности и надзора за деятельностью микрофинансовых организаций, устанавливает размер, порядок и условия предоставления микрозаймов, порядок приобретения статуса и осуществления деятельности микрофинансовых организаций [2];

− Федеральный закон "О потребительском кредите (займе)" от 21.12.2013 № 353-ФЗ регулирует отношения, возникающие в связи с предоставлением потребительского кредита (займа) физическому лицу в целях, не связанных с осуществлением предпринимательской деятельности, на основании кредитного договора, договора займа и исполнением соответствующего договора. В законе также указано. что профессиональная деятельность по предоставлению потребительских займов осуществляется кредитными организациями и некредитными финансовыми организациями [3];

− Федеральный закон "О саморегулируемых организациях в сфере финансового рынка" от 13.07.2015 № 223-ФЗ определяет требования к членам саморегулируемой организации (далее - СРО) и регулирует отношения между членами СРО и клиентами, меры в отношении членов СРО и контроль над деятельностью ее членов [4];

− Федеральный закон "О защите прав и законных интересов физических лиц при осуществлении деятельности по возврату просроченной задолженности и о внесении изменений в Федеральный закон "О микрофинансовой деятельности и микрофинансовых организациях" от 03.07.2016 № 230-ФЗпринят в целях защиты прав и законных интересов физических лиц, и устанавливает правовые основы деятельности по возврату просроченной задолженности физических лиц, свыше 50 тыс. руб. [5].

Кроме того, все МФО обязаны состоять в одной из саморегулируемых организаций, которые контролируют их работу, а также представлять финансовую отчетность в Банк России. Все легально действующие МФО включены в специальный Реестр Банка России. Если МФО находится в этом списке, значит, она имеет право на профессиональное занятие деятельностью по выдаче займов. Исключить из Реестра банк России может по нескольким причинам:

- за серьезные нарушения прав заемщиков;

- за условия, нарушающие законодательство о займах;

- за не предоставленную вовремя отчетность в Центральный банк и другие государственные органы;

- за длительное отсутствие деятельности по профилю;

- по собственному желанию МФО.

На сайте Центробанка выложена подробная инструкция о порядке проверки МФО и получении необходимой информации о займодавце, законности его работы и полномочиях. Тем не менее, ежемесячно из Реестра исключаются несколько десятков МФО, причем выделяют две основные причины: за нарушения и по собственному желанию (заявлению) (рисунок 1) [16].

В списке МФО, внесенных и состоящих в данный Реестр, 1150 МФО и МКК, которые регулируются Центробанком России, по состоянию на март 2023 года. Больше всего МФО в Ростовской области и Краснодарском крае, Самарской, свердловской, Новосибирской, Иркутской областях, Пермском крае, Республике Башкортостан (рисунок 2) [115].

Рисунок 1 - Динамика исключений организаций из реестра МФО

Источник: Микрофинансовые организации выступают против жестких ограничений ЦБ. –URL:https://kredit-on.ru/mikrofinansovye-organizacii-vystupaut-protiv-zestkih-ogranicenij-cb/(дата обращения: 13.03.2023)

Рисунок 2 - Географическое расположение МФО на территории России

Источник: Тенденции микрофинансового рынка в I квартале 2022 года Банк России. –URL:https://cbr.ru/analytics/microfinance/mfo/mmt_2022_1/ (дата обращения: 13.03.2023)

За 2022 год МФО было выдано более 11 млн. займов на сумму свыше 150 млрд. руб. Список займов данных МФО отличается как по условиям, так и по величине займа, причем первый займ чаще всего выдается под нулевую ставку (таблица 3).

Таблица 3 - Перечень наиболее крупных (по количеству отделений) МФО в России (выписка) [17]

Логотип
Наименование МФО, номер лицензии
Условия выдачи займов

ООО МКК «Фастмани.ру»591 отделение
Свидетельство МФО №1803140008707
Дата внесения в реестр: 18 января 2018
ОГРН 1177847323741
от 1 000 до 30 000 рублей
от 7 до 30 дней
от 0,85 % в день

ООО «МКК СКОРФИН»261 отделение
Свидетельство МФО №1703020008232
Дата внесения в реестр: 27 апреля 2017
ОГРН 1163668109428
от 1 000 до 30 000 рублей
от 1 до 60 дней
1% в день

ООО МКК «Микрозайм»76 отделений
Свидетельство МФО №2110323000091
Дата внесения в реестр: 08 июля 2011
ОГРН 1102308007548
от 3 000 до 50 000 рублей
от 21 до 168 дней
от 0% до 1% в день

ООО МКК «Центрофинанс Групп»868 отделений
Свидетельство МФО №651303111004012
Дата внесения в реестр: 18 сентября 2013
ОГРН 1132932001674
Под 0% на 11 дней
от 1 000 до 100 000 рублей
от 12 до 35 дней
от 0% до 1% в день

ООО МКК «ФИНТЕРРА»208 отделений
Свидетельство МФО №651303532002603
Дата внесения в реестр: 15 января 2013
ОГРН 1114205007443
1-ый займ 5 дней бесплатно
от 2 000 до 30 000 рублей
от 1 до 31 дней
от 0% до 1% в день

ООО МКК Займ-Экспресс33 отделения
Свидетельство МФО №2110177000440
Дата внесения в реестр: 29 августа 2011
ОГРН 111774618087
Первый заём от 0%
от 3 000 до 30 000 рублей
от 7 до 31 дня
0,5% в день

ООО МФК «Саммит»31 отделение
Свидетельство МФО №2110177000192
Дата внесения в реестр: 08 июля 2011
ОГРН 1117746346244
7000 на 7 дней под 0%
от 1 000 до 100 000 рублей
от 4 до 364 дней
от 0% до 1% в день

ООО «МФК «ЮПИТЕР 6»156 отделений
Свидетельство МФО №2110178000979
Дата внесения в реестр: 28 декабря 2011
ОГРН 1117847472973
от 1 000 до 15 000 рублей
от 5 до 21 дней
от 0% до 1% в день
Источник: Компас кредитов–URL:https://kompaskreditov.ru/reestr/active/(дата обращения: 13.03.2023)

В сети Интернет можно натолкнуться на сайты (кредитные маркетплейсы), похожие на сайты микрофинансовых организаций. Они не выдают кредиты, а списывают деньги с карты за платную услугу подбора без гарантии получения займа. Приведем несколько таких маркетплейсов:

- "Мир займов", "Без переплаты", "Новый заем" - платная подписка на выдачу списка МФО за 332 руб. с автоматическим списанием каждые 6 дней в течение 30 дней;

- "Кредит Панда", "Ева.займ", "КредитХит" - платный сервис "единая заявка во все МФО" с подпиской за месяц за 1945 руб.

Источник: Компас кредитов. – URL: https://kompaskreditov.ru/reestr/active/(дата обращения: 13.03.2023)

Сервисы подбора займов упрощают сравнение предложений разных МФО и ускоряют поиск выгодного микрокредита. Но некоторые сайты, даже имеющие положительные отзывы, после размещения онлайн-заявки начинают регулярно снимать деньги с банковской карточки, а также могут рассылать спам - письма и сообщения. Причем оплата берется за предоставление данных из открытых источников (микрозаймы МФК и МКК, которые легко найти в интернете бесплатно), без гарантии выдачи средств. Отписаться от платных услуг не всегда возможно простыми методами, а списанные средства вернуть проблематично.

Заключение

Итак, подводя итоги, можно отметить, что МФО созданы для того, чтобы выдавать небольшие займы людям и предприятиям. Как правило, получить микрозайм проще, чем кредит в банке, хотя и процент по нему часто выше, чем по банковской ссуде. Требований к ним со стороны регулятора меньше, чем к банкам. Главное условие их деятельности - они должны создавать резервы на случай, если кто-то из заемщиков не вернет деньги. МФО, в отличие от МКК, имеют права принимать личные сбережения от людей, которые не являются их учредителями.

При этом частный инвестор может вложить в МФО только значительную сумму — не меньше 1,5 млн. рублей. Это тоже определенный барьер: если у человека есть свободные полтора миллиона, то он, скорее всего, уже неплохо разбирается в финансах и может здраво оценить риски вложения денег в МФО.

Прежде чем обращаться в любую МФО, нужно сравнить их условия и выбрать подходящие, а также обязательно проверить, что выбранная компания входит в государственный реестр МФО.

При формировании кредитной политики МФО решающую роль играют объективные и субъективные факторы, а именно:

- правовая основа;

- ситуация на рынке финансовых услуг;

- ключевая ставка Банка России;

- объемы операций и низкий капитал;

- незаинтересованность руководства в привлечении финансовых ресурсов от клиентов;

- низкий уровень и качество работы руководителей высшего и среднего звена;

- отсутствие во многих организациях научно обоснованных положений о реализации кредитной политики.

Вышеизложенное свидетельствует о том, что формирование кредитной политики связано с процентной политикой МФО, так как теперь они могут сами устанавливать конкурентоспособные процентные ставки, с учетом ключевой ставки ЦБ РФ.

В процессе реализации кредитной политики в условиях сильной конкуренции в финансовом секторе МФО тесно связаны с клиентами и очень зависимы от них. Чем более ограничены финансовые ресурсы, тем больше зависимость кредитной организации от круга клиентов. В таблице 3 приведем основные проблемы кредитной политики МФО, на основе проведенного анализа, и наметим пути решения данных проблем (составлено автором).

Таблица 3 - Проблемы кредитной политики МФО и пути их решения

Проблемы
Пути решения
Проблема конкуренции за вкладчиков и заемщиков
Повышение привлекательности финансовых вложений для вкладчиков с точки зрения затрат, сроков и процентных ставок; улучшение качества обслуживания; укрепление имиджа МФО на рынке финансовых услуг; эффективная реклама
Проблема недостаточной ресурсной базы
Повышение доверия юридических и физических лиц к МФО; миниМизация влияния негативных факторов на деятельность МФО со стороны других кредитных организаций
Проблема невозврата займов
Страхование займов по стандартам Банка России; повышение устойчивости и ликвидности МФО
Проблема нестабильности в финансовом секторе
Внедрение и реализация политики Банка России, направленной на стабилизацию ситуации в финансовой сфере, в целях обеспечения эффективной работы и барьеров банкротства
Проблема недостатков в платежном процессе, некорректная платежная политика
Создание контрольной структуры, регулирующей кредитные операции; повышение квалификации работников МФО
Источник: Тенденции микрофинансового рынка в 2022 году. – URL: https://www.cbr.ru/analytics/microfinance/mfo/mmt_2022/ (дата обращения 24.03.2023)

В целях укрепления своих позиций на рынке финансовых услуг МФО должны обеспечить следующие меры:

- увеличение максимального гарантированного размера депозитных ресурсов физических и юридических лиц;

- повышение информированности физических и юридических лиц в по вопросам как размещения своих денежных сбережений во вклады, так и выдачи займов;

- улучшение качества предоставляемых услуг;

- улучшение работы персонала МФО;

- улучшение репутации и имиджа МФО среди финансовых организаций, работающих в России.

Таким образом, можно сделать вывод, что процесс реализации кредитной политики является одним из важнейших направлений работы МФО в нашей стране и управления существующим кредитным портфелем. Реализация данной политики позволяет повысить эффективность деятельности МФО Российской Федерации на рынке финансовых услуг, в условиях жесткой конкуренции.


Источники:

1. Федеральный закон «О противодействии легализации (отмыванию) доходов, полученных преступным путем, и финансированию терроризма» от 07.08.2001 № 115-ФЗ. Гарант. [Электронный ресурс]. URL: https://base.garant.ru/12123862/ (дата обращения: 13.03.2023).
2. Федеральный закон «О микрофинансовой деятельности и микрофинансовых организациях» от 02.07.2010 № 151-ФЗ. Гарант. [Электронный ресурс]. URL: https://base.garant.ru/12176839/ (дата обращения: 13.03.2023).
3. Федеральный закон «О потребительском кредите (займе)» от 21.12.2013 № 353-ФЗ. Гарант. [Электронный ресурс]. URL: https://base.garant.ru/70544866/ (дата обращения: 13.03.2023).
4. Федеральный закон «О саморегулируемых организациях в сфере финансового рынка» от 13.07.2015 № 223-ФЗ. Гарант. [Электронный ресурс]. URL: https://base.garant.ru/71129194/ (дата обращения: 13.03.2023).
5. Федеральный закон «О защите прав и законных интересов физических лиц при осуществлении деятельности по возврату просроченной задолженности и о внесении изменений в Федеральный закон «О микрофинансовой деятельности и микрофинансовых организациях» от 03.07.2016 № 230-ФЗ принят в целях защиты прав и законных интересов физических лиц, и устанавливает правовые основы деятельности по возврату просроченной задолженности физических лиц, свыше 50 тыс. руб. Гарант. [Электронный ресурс]. URL: https://base.garant.ru/71433918/ (дата обращения: 13.03.2023).
6. Казимагомедов А.А. Банковское дело. Организация деятельности центрального банка и коммерческого банка, небанковских организаций. / Учебник. - М.: Инфра-М, 2019. – 502 c.
7. Казимагомедов А.А., Абдулсаламова А.А. Банковские риски. / Учебное пособие - 2-е изд., перераб. и доп. - Москва: КноРус, 2020. – 260 c.
8. Лаврушин О.И. и др. Банковские риски. / Учебник– 4-е изд., пер. и доп. - Москва: КноРус, 2021. – 362 c.
9. Лаврушин О.И., Афанасьева О.Н. Банковское дело: современная система кредитования. / Учебное пособие - 7-е изд., перераб. и доп. - Москва: КноРус, 2021. – 358 c.
10. Лаврушин О.И., Бровкина Н.Е., Васильев И.И., Косарев В.Е., Ушанов А.Е. Современные банковские продукты и услуги. / Учебник. - Москва: КноРус, 2021. – 346 c.
11. Синки Дж.-мл. Финансовый менеджмент в коммерческом банке и в индустрии финансовых услуг. - М.: Альпина Бизнес Букс, 2007. – 1650 c.
12. Травкина Е.В. Развитие банковского кредитования населения в России. / Монография. - Москва: РУСАЙНС, 2019. – 120 c.
13. Шаталова Е.П. Банковские рейтинги в системе риск-менеджмента: процедуры мониторинга кредитных рейтингов. / Учебно-практическое пособие для студентов магистратуры по дисциплине «Банковские рейтинги в системе риск-менеджмента. - Москва: РУСАЙНС, 2020. – 16-19(242) c.
14. Юзвович Л.И., Марамыгин М.С., Князева Е.Г., Исакова Н.Ю., Дегтярев С.А., Клименко М.Н. Финансы, денежное обращение и кредит. - Екатеринбург: Изд-во Урал. федер. ун-та, 2019. – 355 c.
15. Тенденции микрофинансового рынка в 2022 году Банк России. Cbr.ru. [Электронный ресурс]. URL: https://cbr.ru/analytics/microfinance/mfo/mmt_2022_1/ (дата обращения: 13.03.2023).
16. Микрофинансовые организации выступают против жестких ограничений ЦБ. Kredit-on.ru. [Электронный ресурс]. URL: https://kredit-on.ru/mikrofinansovye-organizacii-vystupaut-protiv-zestkih-ogranicenij-cb/ (дата обращения: 13.03.2023).
17. Компас кредитов. [Электронный ресурс]. URL: https://kompaskreditov.ru/reestr/active/ (дата обращения: 13.03.2023).

Страница обновлена: 19.01.2024 в 16:12:18