Shadow Economy Shadow Economy Теневая экономика 2541-7681 BIBLIO-GLOBUS Publishing House 123897 10.18334/tek.9.4.123897 YKTZRD Articles Статьи Research Article The phenomenon of the financial pyramid resilience in the historical context Феномен устойчивости «финансовых пирамид» в историческом контексте Loginova Natalya Anatolyevna Логинова Наталья Анатольевна

профессор кафедры финансового учета и контроля, доктор экономических наук, доцент

 loginova.79@mail.ru St. Petersburg University of the Ministry of Internal Affairs of the Russian Federation Санкт-Петербургский университет МВД РФ 24 12 2025 9 4 VOL 9, NO4 (2025) ТОМ 9, №4 (2025) 345 360 24 07 2025 27 09 2025 Copyright ©; 2025, Loginova N.A. Copyright ©; 2025, Логинова Н.А. 2025 Loginova N.A. Логинова Н.А. https://1economic.ru/lib/123897

The article substantiates the interest of potential investors (depositors) in quick (instant) enrichment schemes. In preparing the materials of the article, the following methods were used: observation, comparison, analysis, synthesis, abstraction, and survey. The signs of financial pyramids are systematized for the purpose of their identification at the early stages of activity. The article presents a historical timeline reflecting the most striking manifestations of the phenomenon of financial pyramids. The results of a survey of respondents with experience in financial pyramids are presented, which made it possible to develop a portrait of a participant in a financial pyramid. In conclusion, the most common pyramid scheme is described.

В статье обоснован интерес потенциальных инвесторов (вкладчиков) к схемам быстрого (мгновенного) обогащения. При подготовке материалов статьи использованы методы: наблюдения, сравнения, анализа, синтеза, абстрагирования, опроса. Систематизированы признаки финансовых пирамид для целей их идентификации на ранних стадиях деятельности. В статье изложена историческая лента времени, отражающая наиболее яркие проявления феномена финансовых пирамид. Представлены результаты опроса респондентов, имеющих опыт участия в финансовых пирамидах, что позволило разработать портрет участника финансовой пирамиды. В заключении описана наиболее распространенная в настоящее время схема финансовых пирамид.

 financial pyramid information scheme business entity phenomenon criterion «Финансовая пирамида» информация схема хозяйствующий субъект феномен критерии 1. Конституция Российской Федерации (принята всенародным голосованием 12.12.1993 с изменениями, одобренными в ходе общероссийского голосования 01.07.2020). Официальный текст Конституции РФ с внесенными поправками от 14.03.2020 опубликован на Официальном интернет-портале правовой информации. [Электронный ресурс]. URL: http://www.pravo.gov.ru (дата обращения: 04.07.2020). 2. Закон РФ «Об организации страхового дела в Российской Федерации» от 27.11.1992 № 4015-1 // Первоначальный текст документа опубликован в изданиях Российская газета, N 6, 12.01.1993, Ведомости СНД и ВС РФ, 14.01.1993, N 2, ст. 56 (опубликован на Официальном интернет-портале правовой информации http://pravo.gov.ru - 28.02.2025) 3. Федеральный закон «О микрофинансовой деятельности и микрофинансовых организациях» от 02.07.2010 № 151-ФЗ // Первоначальный текст документа опубликован в изданиях «Собрание законодательства РФ», 05.07.2010, N 27, ст. 3435, «Российская газета», N 147, 07.07.2010, «Парламентская газета», N 36, 09-15.07.2010 // Данная редакция подготовлена с учетом изменений, внесенных Федеральным законом от 22.07.2024 N 198-ФЗ, вступающих в силу с 1 марта 2025 года 4. Федеральный закон «О потребительском кредите (займе)» от 21.12.2013 № 353-ФЗ // Первоначальный текст документа опубликован в изданиях Официальный интернет-портал правовой информации http://pravo.gov.ru, 23.12.2013, «Российская газета», N 289, 23.12.2013, «Собрание законодательства РФ», 23.12.2013, N 51, ст. 6673 // Изменения, внесенные Федеральным законом от 26.02.2024 N 31-ФЗ, вступили в силу с 1 марта 2025 года 5. Федеральный закон от 27.07.2006 № 149-ФЗ (ред. от 08.08.2024) «Об информации, информационных технологиях и о защите информации» // Первоначальный текст документа опубликован в изданиях «Российская газета», N 165, 29.07.2006, «Собрание законодательства РФ», 31.07.2006, N 31 (1 ч.), ст. 3448, «Парламентская газета», N 126-127, 03.08.2006 // Данная редакция подготовлена с учетом изменений, внесенных Федеральным законом от 08.08.2024 N 303-ФЗ, вступающих в силу с 1 января 2025 года 6. Первоначальный текст документа опубликован в изданиях «Собрание законодательства РФ», 17.06.1996, N 25, ст. 2954, «Российская газета», N 113, 18.06.1996, N 114, 19.06.1996, N 115, 20.06.1996, N 118, 25.06.1996 // (опубликован на Официальном интернет-портале правовой информации http://pravo.gov.ru - 21.04.2025). amp;laquo;Уголовный кодекс Российской Федерацииamp;raquo; от 13.06.1996 № 63-ФЗ. [Электронный ресурс]. URL: http://pravo.gov.ru (дата обращения: 21.04.2025). 7. Первоначальный текст документа опубликован в изданиях «Российская газета», N 256, 31.12.2001, «Парламентская газета», N 2-5, 05.01.2002, «Собрание законодательства РФ», 07.01.2002, N 1 (ч. 1), ст. 1. Кодекс Российской Федерации об административных правонарушениях от 30.12.2001 № 195-ФЗ. [Электронный ресурс]. URL: http://pravo.gov.ru (дата обращения: 07.04.2025). 8. Первоначальный текст документа опубликован в издания «Парламентская газета», N 241-242, 22.12.2001, «Российская газета», N 249, 22.12.2001, «Собрание законодательства РФ», 24.12.2001, N 52 (ч. I), ст. 4921, «Ведомости Федерального Собрания РФ», 01.01.2002, N 1, ст. 1. Уголовно-процессуальный кодекс Российской Федерации от 18.12.2001 № 174-ФЗ. [Электронный ресурс]. URL: http://pravo.gov.ru (дата обращения: 21.04.2025). 9. Авагян А.А., Мирзоян М.А., Кабанова Н.А. Проблема финансовых пирамид и современных способов мошенничества на финансовых и криптовалютных рынках // Вестник евразийской науки. – 2024. – c. 5. 10. Пшеничников В.В., Анжу А.А. Параметры идентификации типичных признаков финансовых пирамид на основе инструментов фрактальной геометрии // Научно-технические ведомости Санкт-Петербургского государственного политехнического университета. Экономические науки. – 2018. – № 1. – c. 154-167. – doi: 10.18721/JE.11114. 11. Бекбергенева Д. Е. Исследование цифрового менталитета населения региона // Экономика и управление. – 2021. – № 8. – c. 603-611. – doi: 10.35854/1998-1627-2021-8-603-611. 12. Вильчик И. В. Методы проведения судебной экономической экспертизы финансовой деятельности организации // Молодой ученый. – 2023. – № 19. – c. 164-166. – url: https://moluch.ru/archive/466/102729/. 13. Гавринин Ю.В., Калашников Г.М., Мелешев Р. С., Радионов В. П. Методика экспертного исследования деятельности кредитно-потребительских кооперативов и иных организаций финансового рынка, имеющих признаки финансовых пирамид // Труды Академии управления МВД России. – 2021. – № 3. – c. 148 - 157. – doi: 10.24412/2072. 14. Илышева Н. Н., Крылов С. И. Анализ финансовой отчетности: учебник. Финансы и статистика, 2021. [Электронный ресурс]. URL: https://avtorvuz.u№ivermvd.ru/mm/library/1283638 (дата обращения: 25.06.2025). 15. Михеева М.В. Особенности и актуальные проблемы применения судебной финансово-аналитической экспертизы при расследовании экономических преступлений, связанных с деятельностью финансовых пирамид // Вестник Московского университет МВД России. – 2023. – № 5. – c. 266-270. – doi: 10.24412/2073. 16. Наумченко А. А., Нигай Е. А. Влияние цифровых платформ на бизнес-модели компаний // Цифровая экономика: тенденции и перспективы развития в России и мире: сборник материалов конференции, Нальчик, 23–24 апреля 2021 года. – Нальчик: Кабардино-Балкарский госу дарственный университет им. Х.М. Бербекова. Нальчик, 2021. – c. 329-333. 17. Остаев Г. Я., Хосиев Б. Н., Эриашвили Н. Д. Основы судебной экономической экспертизы. / учебное пособие. - Юнити-Дана, 2021. 18. Рыжкова М.В., Кашапова Э.Р. Устойчивость феномена финансовой пирамиды // Terra economicus. – 2022. – № 20. – c. 22-38. – doi: 10.18522/2073. 19. Сайт Банка России «Противодействие нелегальной деятельности на финансовом рынке». [Электронный ресурс]. URL: https://cbr.ru/a№alytics/i№side/2024_1/ (дата обращения: 25.06.2025). 20. Сайт Банка России «Список компаний с выявленными признаками нелегальной деятельности на финансовом рынке». [Электронный ресурс]. URL: https://cbr.ru/i№side/war№i№g-list/ (дата обращения: 25.06.2025). 21. Сайт Банка России «Платформа «Знай своего клиента». [Электронный ресурс]. URL: https://cbr.ru/cou№teractio№_m_ter/platform_zsk/ (дата обращения: 25.08.2025). 22. Мусин Э. Ф. Судебно-экономическая экспертиза в уголовном процессе. / учебник для вузов. - М.: Юрайт, 2020. 23. Сорокина Е. М. Бухгалтерская (финансовая) отчетность. / учебное пособие для вузов / Е. М. Сорокина. — 2-е изд., перераб. и доп. - Москва : Издательство Юрайт, 2023. – 124 c. 24. Трысячный В.И., Логинова Н.А., Голубева Н.Е. Институциональные предпосылки борьбы с налоговой преступностью в контексте обеспечения экономической безопасности // Финансовый менеджмент. – 2023. – № 5. – c. 48-55. – doi: 10.25806/fm5202348-55. 25. Федеральный общественный государственный фонд по защите вкладчиков и акционеров (Официальный сайт). [Электронный ресурс]. URL: https://fedfo№d.ru/ (дата обращения: 25.08.2025). 26. Цибульникова В.Ю. Финансовые рынки. / учебное пособие. - Томск : Эль Контент, 2020. – 154 c. 27. Штефан М. А., Замотаева О. А., Максимова Н. В. Бухгалтерская (финансовая) отчетность организации. - Москва : Издательство Юрайт, 2023. – 346 c.